Dự Báo Giảm Giá BTCUSD: Các Mức Hỗ Trợ Quan Trọng Dưới $90,000 Cần Lưu Ý

Tổng quan thị trường

Cryptocurrency

Thị trường crypto vừa trải qua biến động mạnh với Bitcoin giảm từ $96,000 xuống $78,258, rồi phục hồi lên $95,000 trước khi quay đầu giảm dưới $90,000. Chỉ số SOPR của BTC giảm xuống 0.95, cho thấy nhà đầu tư ngắn hạn đang thua lỗ, có thể báo hiệu đáy thị trường. Dù có lực mua lớn nhờ thông báo về Quỹ Dự trữ Crypto của Trump, một số chuyên gia vẫn hoài nghi về tính bền vững của đợt phục hồi này.

BTC hiện giao dịch quanh $83,843, với hỗ trợ quan trọng ở $82,250 và $80,000. Nếu không giữ vững, giá có thể rơi về $76,000. Ngược lại, nếu vượt $88,500, BTC có thể hướng đến $92,000. Các sự kiện kinh tế sắp tới như báo cáo NFP và Hội nghị Crypto Nhà Trắng sẽ tác động mạnh đến xu hướng  thi trường.

Chứng khoán Mỹ

Thị trường chứng khoán Mỹ lao dốc mạnh sau khi Trump áp thuế 25% lên Canada và Mexico, cùng 10% thuế bổ sung lên Trung Quốc. Chỉ số S&P 500 giảm 1.76%, Nasdaq mất 2.64%, và Dow Jones rơi 1.47%. Các cổ phiếu công nghệ như Nvidia (-8.7%), Tesla (-2.8%) 
chịu áp lực lớn. Nhà đầu tư chuyển sang trái phiếu, đẩy lợi suất xuống mức thấp nhất kể từ tháng 10, trong khi đồng USD suy yếu do kỳ vọng Fed sẽ cắt giảm lãi suất nhiều hơn trong năm nay.

Futures chứng khoán Mỹ ổn định sau đợt bán tháo, nhưng thị trường vẫn lo ngại về tác động dài hạn của chính sách thuế quan. Giới phân tích nhận định đây có thể là chiến thuật đàm phán của Trump, nhưng cũng làm tăng rủi ro suy thoái kinh tế. Nhà đầu tư theo dõi dữ liệu kinh tế quan trọng tuần này như báo cáo việc làm NFP và phát biểu từ Fed để đánh giá triển vọng thị trường.

BTCUSD

XU HƯỚNG: Giảm

Bitcoin tiếp tục xu hướng giảm mạnh sau khi không thể giữ vững vùng kháng cự $95,000. Hiện tại, giá đang giao dịch dưới $90,000 và có nguy cơ tiếp tục giảm nếu không duy trì trên vùng hỗ trợquan trọng $82,250 - $80,000.

PHÂN TÍCH CƠ BẢN

Chính sách tiền tệ và tác động từ Fed:

Các nhà đầu tư đang theo dõi sát sao dữ liệu PMI (Purchasing Managers’ Index) vào thứ Tư. Nếu PMI yếu, kỳ vọng về việc cắt giảm lãi suất có thể tăng, tạo động lực cho BTC. Ngược lại, nếu dữ liệu mạnh, Fed có thể duy trì chính sách tiền tệ thắt chặt, gây áp lực lên Bitcoin.

Báo cáo Non-Farm Payrolls (NFP) vào thứ Sáu cũng là một sự kiện quan trọng. Nếu thị trường lao động vẫn mạnh, điều này có thể làm giảm khả năng Fed nới lỏng chính sách, khiến BTC gặp khó khăn trong việc phục hồi.

Tác động từ chính sách và thị trường:

Trump công bố "US Crypto Strategic Reserve":

Bitcoin đã tăng vọt lên $95,000 vào cuối tuần do phản ứng với tin tức Tổng thống Donald Trump thông báo thành lập "US Crypto Strategic Reserve". Tuy nhiên, sau đợt tăng mạnh này, BTC nhanh chóng giảm trở lại khi thị trường cân nhắc tính thực tế của chính sách này.

Một số chuyên gia, bao gồm QCP Capital, so sánh đợt tăng này với "Xi Candle" năm 2019 – khi Bitcoin tăng mạnh sau một tuyên bố từ Chủ tịch Trung Quốc Tập Cận Bình, nhưng sau đó quay đầu giảm mạnh.

Tác động từ các căng thẳng địa chính trị và chính sách thương mại:

Chính quyền Trump tiếp tục áp thuế mới, gây áp lực lên thị trường tài chính. Điều này có thể làm suy yếu tâm lý rủi ro và ảnh hưởng tiêu cực đến Bitcoin.

Quan hệ Mỹ - Nga và các cuộc đàm phán Ukraine vẫn bất ổn, điều này có thể làm tăng nhu cầu trú ẩn vào vàng thay vì Bitcoin.

Cuộc chiến pháp lý giữa Coinbase và SEC:

Coinbase đã gửi yêu cầu FOIA để điều tra chi phí của SEC trong các vụ kiện chống lại ngành tiền điện tử.

Việc SEC giảm bớt các hành động pháp lý chống lại các công ty tiền điện tử sau khi Trump tái đắc cử là một tín hiệu tích cực, nhưng vẫn chưa đủ để tạo ra một xu hướng tăng bền vững cho BTC.

PHÂN TÍCH KỸ THUẬT

Kháng Cự Quan Trọng

● $86,000 – Mức kháng cự gần nhất, trùng với EMA 200, nếu BTC bật lên nhưng không vượt qua được, xu hướng giảm có thể tiếp tục.

● $92,000 – Vùng kháng cự mạnh, vùng hỗ trợ cũ giai đoạn BTC phân phối vùng 92k-109k

Hỗ Trợ Quan Trọng

● $82,250 – Vùng hỗ trợ ngắn hạn, nếu BTC mất mức này, áp lực bán sẽ gia tăng.

● $80,000 – Hỗ trợ mạnh, nếu thủng mức này, BTC có thể giảm về $78,500 - $76,000.

● $75,000 – Hỗ trợ cứng, nếu BTC giảm xuống mức này, rủi ro điều chỉnh sâu hơn sẽ xuất hiện.

Chỉ báo kỹ thuật

EMA 200 (85,698): Giá đang giao dịch dưới đường EMA 200, cho thấy xu hướng dài hạn vẫn đang suy yếu.

RSI (36.60): Đang trong vùng quá bán nhẹ, chưa có tín hiệu đảo chiều rõ ràng. Nếu RSI giảm dưới 30, có thể xuất hiện nhịp hồi kỹ thuật.

Nhà đầu tư cần theo dõi sát dữ liệu kinh tế tuần này (PMI, NFP) và các động thái chính sách từ chính quyền Trump để có chiến lược giao dịch phù hợp.

XAUUSD

DỰ ĐOÁN: Phục hồi

Giá vàng đang dao động quanh vùng $2,890, sau khi có đợt giảm mạnh từ đỉnh $2,956. Hiện tại, vàng vẫn chịu áp lực từ việc điều chỉnh kỹ thuật nhưng được hỗ trợ bởi các yếu tố kinh tế vĩ mô và địa chính trị. Nhà đầu tư cần theo dõi sát phản ứng giá tại các vùng hỗ trợ quan trọng để xác định xu hướng tiếp theo.

PHÂN TÍCH CƠ BẢN

1. Chính sách tiền tệ và tác động từ Fed

Lạm phát có thể duy trì ở mức cao do các biện pháp thuế quan mới của Tổng thống Mỹ Donald Trump đối với Canada, Mexico và Trung Quốc, khiến giá hàng hóa leo thang. Điều này có thể làm Fed duy trì lãi suất cao lâu hơn, tạo áp lực giảm giá lên vàng.

Tuy nhiên, lợi suất trái phiếu Kho bạc Mỹ kỳ hạn 10 năm đã giảm xuống 4.175%, đồng thời đồng USD yếu đi, giúp giá vàng duy trì ở vùng cao.

Thị trường đang chờ đợi báo cáo việc làm ADP (thứ Tư) và Non-farm Payrolls (thứ Sáu) để xác định định hướng chính sách lãi suất tiếp theo của Fed.

2. Thị trường lao động và kinh tế Mỹ

Dữ liệu sản xuất tại Mỹ đang chậm lại, làm gia tăng lo ngại về suy thoái kinh tế.

Trong khi đó, Chủ tịch Fed chi nhánh St. Louis - Alberto Musalem bày tỏ lo ngại về nhu cầu tiêu dùng yếu, có thể tác động tiêu cực đến tăng trưởng.

3. Địa chính trị và tâm lý thị trường

Căng thẳng thương mại leo thang khi Trump áp thuế 25% lên Mexico, Canada và nâng thuế Trung Quốc lên 20%. Điều này làm gia tăng rủi ro lạm phát và bất ổn kinh tế toàn cầu, hỗ trợ nhu cầu trú
ẩn an toàn vào vàng.

Cuộc họp giữa Trump và Tổng thống Ukraine Zelensky đã kết thúc trong căng thẳng, dấy lên lo ngại về sự hỗ trợ của Mỹ đối với Ukraine và khả năng chiến tranh kéo dài. JPMorgan dự báo giá vàng có thể đạt $3,000/oz trong quý 4/2025, phản ánh triển vọng tích cực dài hạn đối với kim loại quý.

PHÂN TÍCH KỸ THUẬT

Kháng cự quan trọng

● $2,892: Vùng kháng cự gần nhất, trùng với đường EMA 34 và EMA 89, vùng Bear Order Block. Nếu giá vượt qua vùng này, đà tăng có thể tiếp tục lên các mức cao hơn.

● $2,930: Kháng cự mạnh hơn, nếu giá phá qua có thể hướng về đỉnh cũ $2,956.

Hỗ trợ quan trọng

● $2,850 - $2,845: Vùng hỗ trợ mạnh, noi cơ đường EMA 200 đang kéo dần lên. Nếu giá giữ vững trên vùng này, xu hướng tăng có thể duy trì.

● $2,820 - $2,833: Hỗ trợ sâu hơn, nếu bị phá vỡ có thể kéo giá xuống vùng $2,785.

Các Chỉ Báo Kỹ Thuật

RSI: 52.10 – Hiện tại RSI đang phục hồi từ vùng quá bán, nhưng chưa đủ mạnh để xác nhận một đợt tăng giá bền vững.

EMA 34 giao cắt EMA 89 cho thấy đà giảm đang chiếm ưu thế trong ngắn hạn. Điều này phản ánh rằng xu hướng tăng trước đó đã suy yếu và phe bán đang có lợi thế hơn trong thời điểm hiện tại. Tuy nhiên, giá vẫn nằm trên EMA 200 nghĩa là xu hướng tăng dài hạn vẫn chưa bị phá vỡ. EMA 200 vẫn đóng vai trò là hỗ trợ quan trọng, nếu giá duy trì trên mức này, khả năng phục hồi vẫn còn.

Khối lượng giao dịch – Hiện vẫn ổn định, cho thấy nhà đầu tư đang chờ các dữ liệu kinh tế quan trọng trước khi quyết định xu hướng tiếp theo.

USOIL

XU HƯỚNG: Giảm

Giá dầu WTI tiếp tục duy trì xu hướng giảm mạnh, với các đỉnh và đáy thấp dần. Hiện tại, dầu đang giao dịch quanh mức $67.99, gần vùng hỗ trợ quan trọng $67.25. Các chỉ báo kỹ thuật cho thấy áp lực bán vẫn chiếm ưu thế, nhưng giá có thể có nhịp hồi nhẹ nếu xuất hiện lực mua tại vùng hỗ trợ.

PHÂN TÍCH CƠ BẢN

Chính sách OPEC+ và nguồn cung dầu

OPEC+ xác nhận sẽ tăng sản lượng dầu thêm 138,000 thùng/ngày từ tháng 4/2025, đánh dấu lần tăng đầu tiên kể từ năm 2022. Điều này làm dấy lên lo ngại nguồn cung dư thừa, gây áp lực giảm
giá dầu.

Nga có thể hưởng lợi nếu Mỹ nới lỏng các lệnh trừng phạt liên quan đến Ukraine, mở đường cho nguồn cung dầu Nga quay trở lại thị trường mạnh hơn.

Goldman Sachs nhận định rằng sản lượng dầu Nga hiện đang bị hạn chế bởi chính cam kết của nước này với OPEC+, hơn là do lệnh trừng phạt. Do đó, ngay cả khi lệnh cấm vận được nới lỏng, nguồn cung tăng thêm từ Nga có thể không quá đáng kể.

Chính sách thuế của Mỹ và tác động đến nhu cầu dầu

Chính quyền Tổng thống Donald Trump chính thức áp thuế 25% lên hàng nhập khẩu từ Canada và Mexico và tăng thuế nhập khẩu Trung Quốc từ 10% lên 20%.

Các biện pháp thuế quan này làm dấy lên lo ngại tăng trưởng kinh tế toàn cầu chậm lại, kéo theo suy giảm nhu cầu tiêu thụ năng lượng, từ đó gây áp lực lên giá dầu.

Chỉ số USD suy yếu khi lợi suất trái phiếu kho bạc Mỹ kỳ hạn 10 năm giảm xuống 4.115%, mức thấp nhất kể từ tháng 10/2024, cho thấy lo ngại về tăng trưởng kinh tế Mỹ.

Tình hình địa chính trị và tâm lý thị trường

Trump tạm dừng viện trợ quân sự cho Ukraine, làm gia tăng suy đoán về khả năng Mỹ nới lỏng lệnh trừng phạt đối với Nga. Nếu điều này xảy ra, Nga có thể xuất khẩu thêm dầu, gây áp lực giảm
giá.

Thị trường chứng khoán toàn cầu giảm mạnh, với S&P 500 giảm 1.8%, Nasdaq giảm 2.6% và chỉ số Nikkei 225 của Nhật giảm 2.2%. Điều này phản ánh tâm lý rủi ro gia tăng, ảnh hưởng đến giá
dầu.

Đồng CAD và MXN giảm giá, phản ánh tác động tiêu cực của thuế quan Mỹ lên nền kinh tế Canada và Mexico, hai quốc gia có mối quan hệ thương mại dầu mỏ quan trọng với Mỹ.

PHÂN TÍCH KỸ THUẬT

Kháng cự quan trọng

● $68.65 – Mức kháng cự gần nhất, nếu giá phục hồi nhưng không thể vượt qua mức này, xu hướng giảm sẽ tiếp tục.

● $69.44 – Mức kháng cự mạnh hơn, trùng với EMA 34, có thể là điểm chốt lời của phe mua nếu giá bật lên.

● $70.45 - $71.42 – Vùng kháng cự chính, nơi giá có thể bị áp lực bán mạnh nếu hồi phục sâu hơn.

Hỗ trợ quan trọng

● $67.25 – Vùng hỗ trợ quan trọng, nếu giá giữ vững trên mức này, có thể xuất hiện nhịp hồi kỹ thuật.

● $66.50 – Nếu bị phá vỡ, giá dầu có thể giảm sâu hơn về vùng $65 hoặc thấp hơn.

Chỉ báo kỹ thuật

Đường EMA: Giá đang giao dịch dưới EMA 34, EMA 89 và EMA 200, xác nhận xu hướng giảm vẫn chiếm ưu thế. EMA 34 cắt EMA 89 (D1) từ trên xuống trước đó, củng cố xu hướng giảm.

Khối lượng giao dịch: Khối lượng chưa có sự đột biến lớn, cho thấy xu hướng giảm vẫn chưa có dấu hiệu đảo chiều mạnh.

 

 

 

 

 

 

 

 

Tuyên bố miễn trừ trách nhiệm

Đầu tư phái sinh là hình thức đầu tư tài chính tiềm ẩn nhiều rủi ro, có thể dẫn đến mất toàn bộ số vốn. Vì vậy, bạn cần nghiên cứu kỹ lưỡng tính hợp pháp của công ty, sản phẩm và các quy tắc giao dịch trước khi quyết định đầu tư. Hãy giao dịch có trách nhiệm và luôn tự chịu trách nhiệm về các quyết định của mình.

CẢNH BÁO RỦI RO GIAO DỊCH

Giao dịch ký quỹ sử dụng các sản phẩm đòn bẩy, tiềm ẩn rủi ro cao và không phù hợp với tất cả các nhà đầu tư. KHÔNG CÓ BẢO ĐẢM LỢI NHUẬN trong các khoản đầu tư của bạn, vì vậy hãy cảnh giác với những lời hứa hẹn chắc chắn sinh lời. Chúng tôi khuyên bạn không nên sử dụng số tiền mà bạn không sẵn sàng mất. Trước khi quyết định giao dịch, hãy đảm bảo bạn hiểu rõ các rủi ro liên quan và cân nhắc đến kinh nghiệm của mình.