ราคาทองคำเผชิญกับการลดลงระยะสั้นหลังจากการพุ่งขึ้น, จุด $3,360 เป็นจุดที่ต้องจับตา

China

เงินหยวนจีน (CNY) ปรับตัวแข็งค่าขึ้นเล็กน้อยเมื่อเทียบกับดอลลาร์สหรัฐฯ หลังจากธนาคารกลางจีน (PBoC) กำหนดอัตรากลางรายวันที่แข็งค่าที่สุดนับตั้งแต่เดือนมีนาคม ที่ระดับ 7.1695 ทั้งนี้ แนวโน้มดอลลาร์สหรัฐฯ ที่อ่อนค่าลงจากความกังวลเรื่องขาดดุลงบประมาณของสหรัฐฯ และความตึงเครียดทางการค้า ก็เป็นปัจจัยสนับสนุนต่อสกุลเงินหยวนด้วยธนาคารกลางจีนยังคงอัตราดอกเบี้ยเงินกู้ลูกค้ารายใหญ่ (Loan Prime Rate) แบบ 1 ปี และ 5 ปี ไว้เท่าเดิมที่ 3.0% และ 3.5% ตามลำดับ หลังจากมีมาตรการผ่อนคลายทางการเงินในเดือนก่อน

ในการประชุม Lujiazui Forum ผู้ว่าการ PBoC ให้คำมั่นว่าจะผลักดันการใช้เงินหยวนในระดับสากลมากขึ้น ขณะเดียวกัน จีนแสดงจุดยืนคัดค้านการโจมตีของอิสราเอลต่ออิหร่าน แต่ไม่ได้ให้การสนับสนุนที่ชัดเจน สำหรับเงินหยวนในตลาดนอกประเทศ (Offshore CNY) ยังคงทรงตัวบริเวณระดับ 7.18 และมีแนวโน้มปรับขึ้นเล็กน้อยในสัปดาห์นี้

Japan

ตลาดหุ้นญี่ปุ่นเผชิญแรงกดดันหลังความตึงเครียดระหว่างสหรัฐฯ และอิหร่านทวีความรุนแรงขึ้น ดัชนี Nikkei ร่วงลง 0.9% นำโดยหุ้นกลุ่มเทคโนโลยี เช่น Advantest (-3.0%) และ NEC (-2.4%) บรรยากาศการลงทุนเริ่มระมัดระวังมากขึ้น ท่ามกลางความกังวลว่าทางอิหร่านอาจตอบโต้ทางทหาร ส่งผลให้ราคาน้ำมันดิบเบรนท์พุ่งขึ้น 2.7% มาอยู่ที่ 79.12 ดอลลาร์สหรัฐฯ ขณะที่ค่าเงินดอลลาร์แข็งค่าขึ้นเมื่อเทียบกับเยน (USD/JPY อยู่ที่ 146.48) เนื่องจากเม็ดเงินไหลเข้าสินทรัพย์ปลอดภัย พันธบัตรรัฐบาลญี่ปุ่น (JGBs) เคลื่อนไหวเพียงเล็กน้อย สะท้อนแรงดึงระหว่างความต้องการสินทรัพย์ปลอดภัยกับความกังวลเรื่องเงินเฟ้อจากราคาน้ำมันที่สูงขึ้น แม้สถานการณ์ยังไม่ถึงขั้นตื่นตระหนก แต่นักลงทุนต่างจับตาความเสี่ยงที่อิหร่านอาจปิดช่องแคบฮอรมุซซึ่งเป็นจุดยุทธศาสตร์สำคัญของการขนส่งพลังงานทั่วโลก

BITCOIN

การวิเคราะห์พื้นฐาน

ตลาดคริปโตดิ่งหนัก หลังสหรัฐฯ เปิดฉากโจมตีทางอากาศใส่ 3 ฐานปฏิกรณ์นิวเคลียร์ของอิหร่าน ส่งผลให้เกิดการล้างพอร์ต (liquidation) กว่า 1 พันล้านดอลลาร์ภายใน 24 ชั่วโมง โดยส่วนใหญ่เป็นตำแหน่ง Long , Bitcoin ร่วงต่ำกว่าระดับสำคัญที่ $100,000 เป็นครั้งแรกในรอบ 45 วัน แล ลากเหรียญใหญ่ตัวอื่น ๆ อย่าง Ethereum (ETH), Solana (SOL), Ripple (XRP) และ HYPE หลุดแนวรับสำคัญตามไปด้วย

ในขณะเดียวกัน กองทุน ETF Bitcoin แบบ Spot ของสหรัฐฯ มีการไหลออกสุทธิ (net outflow) ต่อเนื่องเป็นวันที่ 9 แม้ว่าแรงขายจะเริ่มชะลอลงในช่วงสุดสัปดาห์ ดัชนี GMCI30 ร่วงเกือบ 10% ตลอดสัปดาห์ โดยเหรียญขนาดเล็ก (small-cap) และเหรียญกลุ่ม AI ดิ่งแรงสูงสุดถึง 20%

การวิเคราะห์ทางเทคนิค

Bitcoin ร่วงหลุดแนวรับสำคัญบริเวณ $102,374 และปรับตัวลงแรงต่อเนื่องสู่โซนแนวรับลึกใกล้ $98,240 โดยโครงสร้างราคาปรับเปลี่ยนจากการเคลื่อนไหวในกรอบ (sideways) มาเป็นแนวโน้มขาลงอย่างชัดเจน สะท้อนจากการทำจุดต่ำลง (lower lows) และจุดสูงลดลง (lower highs) ต่อเนื่อง การหลุดเส้นค่าเฉลี่ย EMA 200 วัน ยิ่งยืนยันโมเมนตัมขาลงในรอบนี้ อย่างไรก็ตาม ปริมาณการซื้อขาย (volume) เพิ่มสูงขึ้นเมื่อราคาลงใกล้ $98,240 ซึ่งอาจบ่งชี้ถึงแรงซื้อเก็งกำไรจากจุดต่ำ (dip-buying) แต่หากปริมาณไม่ได้รับการสนับสนุนอย่างต่อเนื่องในจังหวะดีดกลับ ก็อาจเป็นเพียงการรีบาวด์ทางเทคนิค ไม่ใช่สัญญากลั ตัวของแนวโน้ม

USOIL

การวิเคราะห์พื้นฐาน

ตราคาน้ำมันดิบ WTI พุ่งกว่า 2% แตะใกล้ $76 ต่อบาร์เรล ซึ่งเป็นระดับสูงสุดนับตั้งแต่เดือนมกราคม หลังสหรัฐฯ โจมตีฐานนิวเคลียร์ 3 แห่งของอิหร่าน กระตุ้นความกังวลเกี่ยวกับการตอบโต้และความเสี่ยงด้านอุปทาน อิหร่านมีอำนาจควบคุมช่องแคบฮอร์มุซ ซึ่งเป็นเส้นทางขนส่งน้ำมันเกือบ

20% ของปริมาณทั่วโลก และล่าสุดรัฐสภาอิหร่านมีมติเห็นชอบให้สนับสนุนการปิดช่องแคบดังกล่าว

ในกรณีเลวร้ายที่สุด การชะงักของอุปทานอาจกระทบมากถึง 18 ล้านบาร์เรลต่อวัน ราคาน้ำมันปรับขึ้นต่อเนื่อง ขณะที่ตลาดหุ้นและค่าเงินในเอเชีย เช่น เปโซฟิลิปปินส์ (PHP), วอนเกาหลีใต้ (KRW) และบาทไทย (THB) เผชิญแรงกดดันจากต้นทุนนำเข้าน้ำมันที่สูงขึ้น

การวิเคราะห์ทางเทคนิค

ราคาน้ำมันดิบสหรัฐฯ (USOIL) ยังคงอยู่ในแนวโน้มขาขึ้น โดยมีโครงสร้างราคาที่ชัดเจนแบบ “High สูงขึ้น – Low สูงขึ้น” (Higher High – Higher Low) นับตั้งแต่ต้นเดือนมิถุนายน หลังจากทะลุแนวต้านสำคัญบริเวณ $72.00 ได้ ราคายังคงไต่ระดับขึ้นต่อเนื่องจนแตะ $77.57 และกำลังเข้าใกล แนวต้านถัดไปในโซน $77.80 – $80.52

ปริมาณการซื้อขาย (Volume): ปริมาณการซื้อขายพุ่งขึ้นในช่วงที่ราคาปรับตัวขึ้นถึง $77.57 ซึ่งยืนยันโมเมนตัมขาขึ้น อย่างไรก็ตาม ขณะนี้ปริมาณเริ่มลดลงในช่วงที่ราคาเคลื่อนไหวแบบพักฐาน (consolidation) ซึ่งอาจเป็นสัญญาณของการหยุดพักชั่วคราวก่อนเกิดการเคลื่อนไหวรอบใหม่ใ ทิศทางใดทิศทางหนึ่ง

GOLD (XAUUSD)

การวิเคราะห์พื้นฐาน

ราคาทองคำเคลื่อนไหวใกล้ระดับ $3,360 ต่อออนซ์ ในช่วงต้นสัปดาห์ ตอบสนองอย่างรุนแรงต่อข่าวที่สหรัฐฯ เปิดฉากโจมตีทางอากาศใส่สถานที่นิวเคลียร์หลัก 3 แห่งในอิหร่าน ประธานาธิบดีทรัมป์เตือนว่าอาจมีการโจมตีเพิ่มเติม หากเตหะรานไม่ถอย ทำให้เกิดความวิตกเกี่ยวกับความขัดแย้งระดับภูมิภาคที่อาจลุกลาม และหนุนให้ความต้องการทองคำในฐานะสินทรัพย์ปลอดภัยเพิ่มสูงขึ้น โดยราคาทองคำปรับตัวขึ้นแล้วเกือบ 30% ตั้งแต่ต้นปี

ในสัปดาห์นี้ ตลาดจับตาการแถลงของประธานเฟด เจอโรม พาวเวลล์ รวมถึงข้อมูลเศรษฐกิจสหรัฐฯ ที่สำคัญ เช่น เงินเฟ้อพื้นฐาน (Core Inflation), จำนวนผู้ขอรับสวัสดิการว่างงานรายสัปดาห์ (Jobless Claims) และดัชนี PMI เพื่อประเมินผลกระทบเชิงนโยบายจากสงครามการค้าและความขัดแย้งที่เกิดขึ้น

การวิเคราะห์ทางเทคนิค

แนวโน้มราคาทองคำได้เปลี่ยนเป็นการปรับฐานในระยะสั้น หลังจากเกิดแรงซื้ออย่างรุนแรงในรอบก่อนหน้า

โครงสร้างราคาได้เปลี่ยนจากรูปแบบ “High สูงขึ้น – Low สูงขึ้น” (Higher High – Higher Low) มาเป็นลักษณะ “แกว่งตัวออกด้านข้างถึงอ่อนตัวลง” (Sideways-to-Down) เนื่องจากราคายัง ไม่สามารถทะลุแนวต้านบริเวณ $3,380–$3,400 ได้สำเร็จ และบริเวณนี้ได้แสดงให้เห็นถึงการก่อตัวของ Bearish Order Blocks (OB) หลายครั้ง

ขณะนี้ ราคายังเคลื่อนไหวอยู่ ต่ำกว่าบริเวณโซนอุปทาน (Supply Zone) ซึ่งเป็นสัญญาณของแรงขายและความอ่อนแอในระยะสั้น

 

 

ข้อจำกัดความรับผิดชอบ

การลงทุนในอนุพันธ์เกี่ยวข้องกับความเสี่ยงที่สำคัญ ซึ่งอาจทำให้สูญเสียเงินลงทุนของคุณได้ คุณควรอ่านและศึกษาความถูกต้องตามกฎหมายของบริษัท ผลิตภัณฑ์ และกฎระเบียบการซื้อขายอย่างรอบคอบก่อนที่จะตัดสินใจลงทุนเงินของคุณ โปรดรับผิดชอบและมีความรับผิดชอบในการซื้อขายของคุณ

คำเตือนความเสี่ยงในการซื้อขาย

การทำธุรกรรมผ่านมาร์จิ้นเกี่ยวข้องกับกลไกการใช้เลเวอเรจ ซึ่งมีความเสี่ยงสูง และอาจไม่เหมาะสมกับนักลงทุนทุกคน ไม่มีการรับประกันผลกำไรจากการลงทุนของคุณ ดังนั้นจึงควรระมัดระวังผู้ที่สัญญาผลกำไรจากการซื้อขาย ควรหลีกเลี่ยงการใช้เงินที่คุณไม่พร้อมจะขาดทุน ก่อนตัดสินใจทำการซื้อขาย ควรให้ความสำคัญในการทำความเข้าใจเกี่ยวกับความเสี่ยงที่เกี่ยวข้องและพิจารณาประสบการณ์ของคุณด้วย